Cidade de colonização germânica, Estrela, a “Prin- cesa do Vale do Taquari” destaca-se no setor edu- cacional, apresentando um dos menores índices de analfabetismo do país.
Distante 113 km da capital, Estrela, se destaca pelo elevado padrão de vida, estando entre os 30 municípios brasileiros com melhor qualidade, segundo estudo da Organização das Nações Unidades (ONU). A expectativa média de vida é de 74,3 anos, sendo de 79 para mulheres e 69,7 para homens, classificando-se em 8ºlugar entre os municípios do Estado com mais de 17 mil habitantes no ano de 1997 (Secretaria Estadual da Saúde e do Meio Ambiente). A base da economia do município está nas Indústrias de Transformação, destacando-se as áreas de cervejaria, embalagens metálicas, sementes e grãos, plásticos, móveis, metalurgia e têxtil. A atividade primária é minifundiária (total de 1.346 propriedades rurais), destacando-se as culturas do milho, cana-de-açúcar, soja, mandioca, batata-doce, feijão, bem como a produção hortifrutigranjeira. O meio criatório é composto de avicultura (poedeira e de corte), suinocultura (reprodução e terminação) e bovinocultura, onde se destaca a produção de leite com mais de 14 milhões de litros por ano.
A agricultura tem apresentado um gráfico crescente de produtividade e o município destaca-se hoje como produtor de leite, suínos (leitões), hortifrutigranjeiros e na criação de aves (frangos) e peixes.